Indicateurs Boursiers

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Voici les principaux indicateurs boursiers utiliser par la plateforme TradingInPython

• MACD - Moving Average Convergence Divergence
• MACD - Zéro Lag
• STOCH - Stochastic Oscillator
• CMF - Chaikin Money Flow
• ACCDIST - Accumulation/Distribution Line
• RSI - Relative Strength Index
• VWAP - Volume Weighted Average Price
• ATR - Average True Range
• FTABolls - Bandes de Bollinger
• Ichimoku Kinko Hyo
• Bill Williams Alligator Gator
• SAR - Stop and Reverse Parabolic
• BOP - Balance of Power

Codes sources en python

Publication des codes source des indicateurs boursiers sur le GitHub :

Codes sources en Python - digitsignalprocessing/indicators.py

Indicateurs boursiers de la plateforme Boursorama

Alors nous avons facilement trouvé les indicateurs autour de la Moyenne Mobile les différentes largeurs de fenêtres 10 15 20 et Moyenne Mobile Exponentielle avec une fenêtre exponentielle dont l'intégrale vaut 1 le croisement de ces indicateurs est aussi élément important dans l'analyse technique des marchés mais il existe bien d'autres indicateurs.

Ils sont à la base de l'analyse technique mais attention ca ce ne sont que des calculs, le cour d'une action n'est pas une courbe mathématique dont on peut facilement donner l'équation. Le traitement du signal peut nous aider à trouver des moyens de visualiser au mieux les cours en filtrant ses valeurs comme par exemple avec les moyennes glissantes.

Certains ont pu penser avoir trouver l'indicateur miracle quand ils ont combiné une moyenne glissante "courte" disons sur 10 et une moyenne glissante longue disons sur 15 20 ou 50 et que qu'ils ont constaté que les courbe se croisaient au moment où la valeur du cour changeait de tendance mais ce n'est bien sûr pas un miracle !

Les indicateurs proposés par la plateforme Boursobank sont pléthoriques :

Indicateurs boursiers de la plateforme Boursobank

Avec parfois des petits noms sympathiques comme les indicateurs de détection de figures, les Dojis, le pendu, le marteau les trois soldats, ou les trois corbeaux.

Vous trouvez tous les indicateurs classiques et au delà de la plateforme Boursorama. De notre côté nous allons nous focaliser sur les indicateurs techniques utilisés dans le Kit de Trading.

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Indicateurs utilisés dans la plateforme TradingInPython

Je vais m'intéresser aux indicateurs techniques pour déterminer des stratégies automatiques de Trading. Je vais me focaliser sur les Indicateurs qui me conviennent avec lesquels je vais pouvoir affiner ma stratégie. Mais je peux rapidement mettre en oeuvre n'importe quel indicateurs voir même des indicateurs ésotériques et tout ce que vous pouvez imaginer.

Lors que vous parcourez les articles du Blog vous verrez les outils et les indicateurs du Kit de Trading mis en oeuvre.

Moyennes glissantes 

MACD - Moving Average Convergence Divergence

C'est un indicateur simple qui combine deux moyennes glissantes exponentielles, une courte, une longue et un signal qui est également une moyenne glissante exponentielle entre les deux autres.

Cet indicateur ne "travaille" que sur le prix.

Signification

Lorsque le MACD (Moving Average Convergence Divergence) est inférieur à sa ligne de signal, cela indique généralement une tendance à la baisse dans le marché. Cette configuration est souvent considérée comme un signal de vente ou comme une confirmation que la tendance à la baisse pourrait se poursuivre.

Croisements

Haussier (Bullish crossover) : Lorsque la ligne MACD croise au-dessus de la ligne de signal, cela peut indiquer que le momentum devient haussier, suggérant un signal d'achat.

Baissier (Bearish crossover) : Lorsque le MACD croise en dessous de sa ligne de signal depuis le haut, cela peut indiquer un renforcement de la dynamique baissière.

Histogramme

Mais le MACD possède aussi un histogramme qui permet de déceler plus finement (plus graphiquement) les changements de tendances :

Histogramme positif et en croissance, cela suggère que la tendance haussière s'accélère. Si l'histogramme commence à diminuer, cela peut signifier que la tendance haussière perd de la force.

Histogramme négatif et diminue, cela suggère que la tendance baissière s'intensifie. Si l'histogramme commence à augmenter (se rapprochant de zéro), cela peut signaler un affaiblissement de la tendance baissière.

Divergences

Signaux de retournement potentiel, les divergences entre le MACD et les prix sont des indicateurs puissants de retournements de tendance.

Haussière (Bullish divergence) : Si le prix forme des creux plus bas tandis que le MACD forme des creux plus hauts, cela peut indiquer un retournement haussier imminent, car cela suggère que la force vendeuse diminue.

Baissière (Bearish divergence) : Si le prix forme des sommets plus hauts tandis que le MACD forme des sommets plus bas, cela peut indiquer un retournement baissier imminent, car la force acheteuse s'affaiblit.

Le MACD ne devrait pas être utilisé seul ...

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MACD ZL - Zéro Lag

Le MACD Zéro Lag essaye de compenser ce retard en corrigeant les EMA avec des techniques comme les filtrages de type TEMA, DEMA, ou une soustraction dynamique.

def zero_lag_ema( series, span ):
    """
    Calcule une EMA avec correction de retard ( Zéro Lag via DEMA ).
    """
    ema = series.ewm(span=span, adjust=False).mean()
    ema_of_ema = ema.ewm(span=span, adjust=False).mean()
    zlema = 2 * ema - ema_of_ema
    return zlema

MACD classique : plus lent, plus lissé, plus conservateur.
MACD Zéro Lag : plus réactif, signale les retournements plus tôt, mais parfois plus sensible au bruit.

Avantages :

Réactivité accrue pour du swing ou intraday, conserve la logique du MACD classique.

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STOCH - Stochastic Oscillator

Ne travaille que sur le prix.

Le Stochastic Oscillator est un indicateur d'élan qui compare le prix de clôture actuel d'un actif à sa fourchette de prix (plus haut et plus bas) sur une période donnée, généralement 14 périodes. Il oscille entre 0 et 100 et est utilisé pour identifier les conditions de surachat et de survente, ainsi que pour anticiper des retournements potentiels de tendance du coup plus évolué que le RSI.

%K : La ligne rapide, représentant le pourcentage de la position actuelle du prix par rapport à la fourchette de prix sur une période donnée (généralement 14 périodes).

%D : La ligne lente, qui est une moyenne mobile (généralement 3 périodes) de %K, servant à lisser le signal pour éviter les faux retournements.

Signification

Surachat : Lorsque le Stochastic est au-dessus de 80, l'actif est considéré comme suracheté. Cela signifie que le prix a fortement augmenté par rapport à sa fourchette récente, et un renversement ou une correction pourrait être imminent.

Survente : Lorsque le Stochastic est en dessous de 20, l'actif est considéré comme survendu. Cela signifie que le prix a fortement baissé par rapport à sa fourchette récente, et un rebond pourrait se produire.

Croisement

Haussier : Lorsque la ligne %K (rapide) croise au-dessus de la ligne %D (lente), cela peut indiquer un signal d'achat, car cela suggère que la dynamique à la hausse est en train de se renforcer.

Baissier : Lorsque %K croise en dessous de %D, cela peut indiquer un signal de vente, suggérant que la dynamique baissière est en train de prendre le dessus.

Divergences

Haussière : Si le prix fait un nouveau plus bas, mais que le Stochastic fait un plus bas plus haut (donc une divergence entre le prix et l'oscillateur), cela peut indiquer une perte de momentum baissier et signaler une opportunité d'achat.

Baissière : Si le prix fait un nouveau plus haut, mais que le Stochastic fait un plus haut plus bas, cela peut signaler un affaiblissement du momentum haussier et une opportunité de vente.

Indicateur sur le volume

On comprends rapidement que le volume des transactions est d'une importance capitale par exemple en début de séance si une énorme quantité de titres est vendue vous vous douté bien que le cours va chuter.

Il faut donc utiliser des indicateurs travaillant sur le volume.

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CMF - Chaikin Money Flow

L'indicateur Chaikin Money Flow (CMF) est un outil d'analyse technique qui mesure la pression d'achat (accumulation) par rapport à la pression de vente (distribution) d'un titre sur une période donnée1. Il a été développé par l'analyste boursier Mark Chaikin.

money_flow_multiplier = ((data['Close'] - data['Low']) - (data['High'] - data['Close'])) / (data['High'] - data['Low'])

money_flow_volume = money_flow_multiplier * data['Volume']

Sur un graphique, l'indicateur Chaikin Money Flow peut être évalué entre +100 et -100. Les zones comprises entre 0 et 100 représentent l'accumulation, tandis que celles inférieures à 0 représentent la distribution.

signification

Le CMF repose sur l'idée que plus le cours de clôture est proche du sommet d'un titre, plus la pression d'achat est forte (davantage d'accumulation s'est produite). Au contraire, plus le cours de clôture est proche du creux, plus la distribution est forte.

Les situations où l'indicateur se situe au-dessus ou en dessous de 0 pendant une période de 6 à 9 mois (connues sous le nom de persistance des flux monétaires) peuvent être des signes de pressions d'achat ou de vente significatives par de grandes institutions. De telles situations ont un impact beaucoup plus prononcé sur l'action des prix.

Le CMF est similaire à l'indicateur MACD (Moving Average Convergence Divergence-convergence et divergence des moyennes mobiles), qui est plus populaire parmi les investisseurs et les analystes. Il utilise deux moyennes mobiles individuelles pondérées exponentiellement (MME) pour mesurer le momentum. Le CMF analyse la différence entre une MME de 3 jours et la MME de 10 jours de la ligne d'accumulation/distribution, qui est en fait un indicateur distinct créé par Chaikin pour mesurer les entrées d'argent et la façon dont elles impactent les prix des titres.

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ACCDIST - Accumulation/Distribution Line

L'indicateur Accumulation/Distribution ACCDIST met en relation les cours et les volumes. Il a été développé par Larry Williams, un célèbre trader sur contrats à terme.

Il est basé sur le principe que plus le volume de négociation est élevé, plus la force de l'achat ou de la vente est grande.

# Money Flow (flux monétaire)
money_flow = (data['Close'] - data['Open']) * data['Volume']

# Calcul du flux monétaire cumulé (Cumulative Money Flow)
cumulative_money_flow = money_flow.cumsum()

Cet indicateur utilise le Volume combiné avec le prix d'ouverture et de fermeture du stock.

Cet indicateur mesure la force entre l'offre et la demande en détectant si les investisseurs sont généralement en Accumulation (acheteur) ou en Distribution (vendeur).

L'Accumulation/Distribution est calculé en utilisant le prix de clôture, le prix le plus haut, le prix le plus bas et le volume de la période. Il permet de repérer les phases d'accumulation et de distribution. Une valeur négative représente une sortie de capital et une valeur positive représente une entrée de capital.

Signification

ACCDIST augmente, cela suggère une accumulation nette, les investisseurs achètent plus d'actions qu'ils n'en vendent. Cela peut indiquer un sentiment positif à l'égard de l'actif financier, car il y a une pression à la hausse sur les prix.

Si l'ACCDIST diminue, cela indique une distribution nette, avec plus de ventes que d'achats. Cela peut suggérer un sentiment négatif à l'égard de l'actif financier, car il y a une pression à la baisse sur les prix.

Résumé : l'ACCDIST est utilisé pour évaluer le flux de capitaux, il fournit une indication sur la tendances de fond du marché.

Il peut être utilisé seul.

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RSI - Relative Strength Index - Indice de force relative

Evaluer la force ou la faiblesse d'un actif financier en comparant les gains et les pertes récents sur une période spécifique. Il a été développé par l'analyste financier J. Welles Wilder.

Le RSI est généralement calculé sur une période de 14 jours et oscille entre 0 et 100. 

Les valeurs supérieures à 70 indiquent que l'actif est suracheté, ce qui signifie qu'il pourrait être dû pour une correction à la baisse.

Les valeurs inférieures à 30 indiquent souvent que l'actif est survendu, ce qui peut suggérer une opportunité d'achat.

Cependant, il est important de noter que le RSI est un indicateur de momentum et ne doit pas être utilisé seul pour prendre des décisions d'investissement.

Un "indicateur de momentum" évalue la vitesse ou la force du mouvement des prix dans une direction donnée. Il fournit une information sur la force d'un tendance.

Détails d’implémentation en Python

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VWAP - Volume Weighted Average Price

Principalement utilisé pour évaluer si un actif est acheté ou vendu à un prix juste par rapport à son prix moyen pondéré.

# Calcul du VWAP
data['VWAP'] = (data['Close'] * data['Volume']).cumsum() / data['Volume'].cumsum()

Signification

Si le prix est au-dessus du VWAP, cela signifie que l'actif est potentiellement surévalué (souvent un signal pour vendre).

Si le prix est en dessous du VWAP, cela peut signifier qu'il est sous-évalué (souvent un signal pour acheter).

Le VWAP est aussi utile pour déterminer des niveaux de support et de résistance intrajournaliers, et il est souvent utilisé dans des stratégies de trading intra-journalier pour évaluer la tendance d'un actif au cours de la journée.

C'est donc un indicateur intraday pour les day traders.

"Et de toutes les façon en bourse, l'analyse des volumes n'est pas importante, la hausse des volumes n'est qu'une conséquence."

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ATR - Average True Range

C'est un indicateur de volatilité développé par J. Welles Wilder qui ne travaille que sur les prix. Il mesure l'amplitude moyenne des mouvements de prix sur une période donnée, sans indiquer la direction du mouvement à la baisse ou à la hausse. 

Plus l'ATR est élevé, plus le marché est volatile au contraire si l'ATR est bas le cours peut évoluer dans un range étroit.

L'ATR est une mesure de l'intérêt pour un mouvement à la hausse ou à la baisse. Il mesure donc la force du mouvement.

• Une hausse de l'ATR signale une augmentation de la volatilité, souvent associée à un breakout.
• Une baisse de l'ATR indique une phase de consolidation ou de faible volatilité.

Placement de stop-loss : utilisation l'ATR pour ajuster leurs stops dynamiquement. 

Par exemple :

StopLoss à X*ATR en dessous (ou au-dessus) du prix d'entrée.

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FTABolls - Bandes de Bollinger

Cet indicateur technique complexe, mesure à la fois la Force et la direction des mouvements boursiers.

Je découvre les Bandes de Bollinger lorsque j'aborde l'étude de la Volatilité du Marché.

Plus le prix est proche de la bande supérieure, plus l'actif est proche des conditions de surachat.

Plus le prix est proche de la bande inférieure, plus l'actif est proche de la survente.

FTABolls : Four Timeframes Bollinger sont les Bandes de Bollinger sur 4 horizons de temps différents.

Formation - FTABolls

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Ichimoku Kinko Hyo

Ce matin, je détaillais le MACD en me demandant ce qu'il pouvait se passer pour que le macd repasse au dessus de son signal et Copilot me répond que MACD est un indicateur "tardif" en effet il travaille sur des données du passé.

Par défaut sur les moyenne mobiles 12 et 26 donc assez loin dans le passé. Donc je demande à Copilot quel sont les indicateurs qui sont moins tardifs ou plus précoces et apparait le Ichimoku Kinko Hyo.

Un système de trading complet en un seul indicateur ... 

Du coup je demande à Copilot comment implémenter cet indicateur dans le Sytème de Trading en Python ?

Alors venez voir comment on utilise et on perfectionne Ichimoku dans :

Trading et Data Analyses - Ichimoku modernisé
Quelques explications sur l'IA dans cet indicateur modernisé.

Trading et Data Analyses - Ichimoku - Formation Ichimoku
Toute la formation sur l'utilisation de cet indicateur "tout en un".

PyTrading/TradingInPython/digitsignalprocessing/ichimoku_kinko_hyo.py
Les codes sources en python de cet indicateur utilisé dans la plateforme TradingInPython

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Bill Williams Alligator Gator

Même si mon expérience des indicateurs fractales n'est pas concluante avec Bill Williams je recherche l'indicateur qui pourrait détecter au plus tôt ce qu'il s'est passé en mars 2024 avec le cours de l'action DASSAULT AVIATION.

Il me faut un indicateur de tendances très sensible, le plus sensible possible.

SAR Parabolic - Stop and Reverse Parabolic

C'est un indicateur technique puissant développé par J. Welles Wilder en 1978. Il est utilisé pour détecter les tendances et définir des points de retournement potentiels sur un graphique.

Il se présente sous forme de points placés au-dessus ou en dessous du prix :

• Si les points sont sous le prix → Tendance haussière.
• Si les points sont au-dessus du prix → Tendance baissière.

Lorsque le prix croise le SAR, cela peut indiquer un changement de tendance.

- Suivi de tendance : Tant que les points sont bien positionnés par rapport au prix, la tendance reste intacte.

- Signaux de retournement : Un croisement entre le prix et le SAR peut indiquer un changement de tendance.

- Utilisation avec d'autres indicateurs : Il est souvent combiné avec des moyennes mobiles, le MACD ou le RSI pour confirmer les signaux.

Entrée en position : Acheter lorsque le SAR passe sous le prix en tendance haussière, vendre lorsqu'il passe au-dessus en tendance baissière.

Placement du StopLoss : Le SAR peut être utilisé comme un stop dynamique, se rapprochant progressivement du prix.

Sortie de position : Une cassure du SAR par le prix peut indiquer une opportunité de clôturer la position.

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BOP - Balance of Power

Cet un oscillateur technique qui mesure la force relative des acheteurs et des vendeurs sur une période donnée. Il a été développé par Igor Livshin et est utilisé pour identifier les tendances du marché et les retournements potentiels.

BOP = ( Prix de clôture − Prix d'ouverture ) / ( Prix haut − Prix bas )

- BOP > 0 : La clôture est plus proche du prix haut de la période, suggérant que les acheteurs sont plus puissants que les vendeurs. domination des acheteurs (pression haussière)

- BOP < 0 : La clôture est plus proche du prix bas, suggérant que les vendeurs dominent le marché. Domination des vendeurs (pression baissière)

- BOP proche de 0 : Équilibre équilibre entre acheteurs et vendeurs, entre l’offre et la demande

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Documentation sur les indicateurs boursiers

C'est en anglais mais c'est une somme sur les indicateurs boursiers :

Quantified Strategies trading-indicators

En français cette fois 

Broker-Forex - analyse technique

Conclusion

C'est intéressant de comprendre la signification des indicateurs boursiers et de les faire travailler sur des données afin de se rendre compte de comment ils réagissent au marché mais ils sont des milliers à avoir voulu promouvoir leurs indicateurs.

Je me propose de démarrer avec des indicateurs simples pas trop compliqués et de se familiariser avec leur indications pour prendre de l'expérience sur le trading.

Il faut choisir les indicateurs qui vous conviennent et limiter leurs nombre afin de déterminer le stratégie qui vous convient le mieux. Trop d'indicateurs et les informations sont redondantes.

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